Indicadores financieros

El tablero de dirección: cómo está la empresa en liquidez, endeudamiento, rentabilidad y velocidad de conversión del efectivo. Todo sale del libro oficial y usa la misma clasificación que los estados contables, así que los números cuadran contra el balance.

Qué muestra

• Situación financiera: liquidez corriente, prueba ácida, capital de trabajo y endeudamiento.
• Rentabilidad: margen bruto, operativo y EBITDA, y ROE.
• Ciclo de conversión de efectivo: DSO (días de cobro), DIO (días de inventario), DPO (días de pago) y el ciclo resultante. Es cuántos días pasan entre que pagás y que cobrás.
• Resultado del período en cascada y situación patrimonial resumida.

Cada indicador se compara contra el período anterior de igual duración, y las etiquetas ("holgada", "ajustada", "no cubre el corto plazo") acompañan al color para que se entiendan sin depender de distinguir verde de rojo.

Qué período toma

El resultado se acumula desde el inicio del ejercicio fiscal hasta el fin del período seleccionado arriba; el balance se toma a esa misma fecha de corte. Es la lectura habitual de un tablero: "cómo venimos en el año, y cómo estamos parados hoy".

El control de cuadratura

Abajo de la situación patrimonial hay una línea de control: Activo − Pasivo − Patrimonio Neto − Resultado del ejercicio. Debe dar cero. Si no da, el balance no cierra y los ratios patrimoniales no son confiables — revisá el libro antes de usar los números para decidir.

Si aparece el aviso sobre el plan de cuentas

Los totales de Activo, Pasivo, Patrimonio, ingresos y gastos salen del tipo de cada cuenta, así que siempre son correctos. La apertura fina —corriente vs no corriente, costo de ventas vs gastos de administración— se deduce del código de cuenta, asumiendo una numeración tipo 1.1.3.01.

Si tu plan usa otra numeración, esa apertura no se puede calcular y el tablero lo avisa: vas a ver los totales pero no liquidez, márgenes ni ciclo de efectivo. Se soluciona configurando los rubros de la organización en Estados Contables.

EBITDA

Se calcula como resultado operativo más amortizaciones, y las amortizaciones se identifican por el nombre de la cuenta. Si no se encuentra ninguna, el EBITDA coincide con el resultado operativo y el tablero lo aclara — no se estima por otro camino.